外匯保證金的收益來自兩部分,第一種是價差,第二種則是利差。
所謂的價差即買進貨幣及賣出貨幣時的匯價差別。
而所謂的利差,來自於買進的外幣,在持有期間會有利息收入,而所賣出的外幣,因為是向金融機構借來的,所以必須支付利息。
除了以小博大的槓桿操作特色外,外匯保證金交易如果是境外收入,就不用繳稅。
外匯保證金的收益來自兩部分,第一種是價差,第二種則是利差。
所謂的價差即買進貨幣及賣出貨幣時的匯價差別。
而所謂的利差,來自於買進的外幣,在持有期間會有利息收入,而所賣出的外幣,因為是向金融機構借來的,所以必須支付利息。
除了以小博大的槓桿操作特色外,外匯保證金交易如果是境外收入,就不用繳稅。
(1)節稅
此屬境外投資,除所得稅法另有規定,在一定金額內不予課徵所得稅及交易稅。
(2)避險:本帳戶可規避之風險
● 進出口匯差風險
● 地區性政治、經濟風險
● 目前所持資產標的貨幣之匯差及利差風險
通常,投機者總是將保證金外匯交易與外匯期貨混淆。
現在比較流行的外匯交易方式是一種現貨的外匯保證金交易,它與期貨有一些共同的性質,但是不屬於期貨範疇。
期貨,顧名思義,是一種有期限的貨物,就是說,所交易的標的在未來某個時刻,交易者必須用實物交割或者用反向合約對冲。期貨的第二個特色是固定合約,即所有的交易品種的數量,品質等合約要素都是固定的,合約中唯一的可變項是價格。期貨的第三個特色是使用保證金參予交易,即交易者無須支付全額的合約金額,而是只需支付一部分,一般為5%—10%的合約金額即可。保證金並非通常我們所理解的“預付款”或者“訂金”,在期貨市場中,保證金是表示交易者有能力承擔市場價格波動風險的一種經濟保證。
保證金外匯交易與期貨相同之處是固定合約和保證金制度,但是這絕對不意味著保證金外匯就是期貨外匯(期貨外匯是另外一種交易),因為它不具備期貨的本質的特點:時期。精確地說,保證金外匯交易應該稱為現貨外匯保證金交易。
在外匯市場中最常使用的風險管理工具為限價單 limit order和停損單stop loss order。
限價單設立了最大的付出價格或最小收入價格。
為了要限制投資人帳戶中可能因為市場波動造成潛在損失,停損單確保了特定部位會自動在預先設立的價位下平倉。
在外匯市場中的波動性讓限價單和停損單可以很容易來執行。
外匯投資者使用技術和經濟面分析作決策。
技術派投資者依據技術面使用圖表,趨勢線,支撐線和阻力線,數據參數和數學分析來判別投資機會。
依據基本面作決策的投資者則使用各種經濟資料:包括新聞,政府發佈數據和報告,甚至是謠傳來預期價格波動。
然而,當有非預期的事件發生時,價格會有很劇烈的波動。而此種事件可能為央行提升本國利率,政治選舉的結果或甚至是戰爭。儘管如此,最常見的還是事件的預期心理影響市場,而非事件本身。
外匯保證金經紀商為數眾多,且來自不同的國家和地區。從表面看來這些經紀商似乎大同小異,這給不少初入匯市的投資者在選擇時造成不少的困難。投資者在選擇時,概括起來有幾種類型︰
實惠型︰看點差大小,開戶是否給好處,以及承諾其它好處。
方便型︰看是否有線上交易平台、免費電話,網站、電話服務是否都是中文等等
被動型︰聽推薦代理人的或身邊朋友的推薦
獨立型︰參考別人的但不盲從,透過自己作全方位的調查和比較
1、不要衝動投資,必須有計劃,預先計劃好三點(進場點、獲利點、停損點)。
2、做好投資計劃,然後依照計劃行事,價到即進(或出),不要猶豫。
3、漲勢時找支撐點,在回檔時進買單;空勢時找壓力點,在反彈時進空單。
4、贏要贏盡,輸要輸少,以小博大,賠角賺元。
5、要常運用停損來控制損失。
6、運用資金管理的原則,訂定風險承受額度。
要想交易成功,你的想法、作法就要跟現在不一樣,「握怕死、放怕飛」過於膽小、保守的心是賺不到大錢的,要有交易的企圖心,也就是想賺錢的企圖心,要敢下去交易,不要怕,怕就會什麼都沒有,唯有下去交易,才有賺錢的機會。
別太拘泥於某個價位不可,進場價格接近即可進場,避免為了多貪個幾點而貪芝麻掉西瓜。如果趨勢是對的,不會因為差那幾個點而賠錢,但是如果趨勢是錯的,也不會因為多貪到幾個點就能讓你賺到錢。
分析行情要從長時間的圖形看到短時間的圖形,做完行情判斷,就按照分析的價位決定進場點、獲利點、停損點,價到就做,不猶豫。圖形會說話,價位到了,該做就做,不要怕賠,怕賠就永遠不會贏。
利率與經濟
一個國家的利率是由中央銀行決定的。一般而言,如果一國的經濟是處於衰退或疲弱時期,央行便會調低利率,就是降低了商業銀行向中央銀行借款的成本,這樣,商業銀行才願意向中央銀行借來更多的款項,以發放給企業。當商業銀行的利率降低,企業便願意借入更多的貸款,這樣企業的生產規模才會擴大,從而刺激一國的經濟發展。反之,如果一國的經濟是處於繁榮或高增長時期,央行出於物價上漲會推高通貨膨脹而提高利率,從而增加商業銀行的放貸成本,以限制資金的投入,降低經濟增長的速度,以控制通貨膨脹的惡化來保持經濟的繁榮。因此,利率作為一國的宏觀貨幣政策,其升降都是經過專家的研究及周密的考慮,是跟據微觀經濟的實際需要而決定的。
利率與匯率
根據上文所述,若利率上升,會抑制經濟的復甦及增長,那麼從基本經濟層面會直接影響一國貨幣匯率的角度來考慮,央行的加息便會引致一國貨幣的貶值了。但實際上是否真的這樣的呢?答案是否定的。